logo
Продукты

Ежемесячный обзор железнодорожного рынка. Февраль - Март 2022

12 апреля 2022
СКАЧАТЬ СТАТЬЮ В PDF

В ФЕВРАЛЕ ПОКАЗАТЕЛИ ПЕРЕВОЗОК ПРОДОЛЖИЛИ РАСТИ. В МАРТЕ БЫЛ УСТАНОВЛЕН РЕКОРДНЫЙ ПОКАЗАТЕЛЬ ГРУЗООБОРОТА


В феврале показатели перевозок продолжили расти. Погрузка выросла до 97,1 млн т, что на +0,5 % выше уровня февраля 2021 г. Грузооборот составил 200,6 млрд т-км, что на +2,4 % выше уровня февраля 2021 г., установив очередной рекорд для данного месяца.
Однако в марте 2022 г. погрузка составила 106,7 млн т, что на -2,4 % меньше, чем за аналогичный период прошлого года. Грузооборот за март 2022 г. вырос по сравнению с аналогичным периодом прошлого года на +3,1 % и составил 234,3 млрд т-км, что являет рекордным уровнем за всю историю современной России.

В марте сократилась погрузка угля (-4,0 %), нефти (-5,2 %), лесных грузов (-15,8 %), удобрений (-7,0 %) и зерна (-17,4 %). И если в некоторых сегментах ситуация связана со сложной ситуацией на рынках сбыта российской продукции, то в других– с внутренними ограничениями на экспорт. В марте 2022 г. перевозка контейнеров составила 562,55 тыс. TEU, что превышает показатель аналогичного месяца прошлого года на +3,6 %. Относительно февраля 2022 отмечается рост на +1,3 % (555,43 тыс. TEU), относительно января - +2,3 % (549,48 тыс. TEU).
 
В ближайшее время ожидается переориентация грузопотоков с европейских направлений на рынки АТР, что в совокупности с экспортными ограничениями приведет к краткосрочной коррекции показателей перевозок. Ожидается выстраивание новых логистических маршрутов с увеличением несырьевых грузопотоков. По оценке ИПЕМ, в текущем году возможно падение погрузки от -2 % до -7 % в зависимости от того, как рынок адаптируется к санкционному влиянию.

Уголь: падение погрузки за счет экспортных поставок

Погрузка угля в феврале составила 28,4 млн т, что на -2,1 % ниже уровня февраля прошлого года. В марте тенденция продолжилась – погрузка составила 31 млн т, что на -4,0 % ниже уровня марта. Всего с начала года погрузка составила 91,2 млн т, что на -0,9 % ниже уровня аналогичного периода прошлого года.

В марте основное падение перевозок угля произошло на экспортных направлениях. Одна из причин падения в том, что ОАО РЖД ввело временный порядок перевозок на Восточном полигоне, по которому экспортный уголь из Кузбасса, Хакассии, Бурятии и Тувы перенесен в менее приоритетную категорию, нежели многие другие грузы.

На Украину поставки остановились полностью (-1,1 млн т к марту прошлого года).

Кроме того, сократились перевозки в Японию (-0,6 млн т) и Великобританию (-0,5 млн т). При этом в марте поставки угля выросли на рекордно высокий уровень в Индию – до почти 1,5 млн т. Вдобавок отмечаются растущие поставки в Турцию - +350 тыс. т к марту прошлого года на фоне запрета российской металлопродукции в ЕС, что позволит стране нарастить выплавку и экспортные поставки.

Перспективы дальнейшего увеличения поставок российского угля в Индию довольно высокие – ранее анонсировалось увеличение российского экспорта угля до 40 млн т, что соответствует 3,3 млн т в месяц. Страны работают над защитой от западных санкций. По словам управляющего директора компании Jindal Steel and Power Ltd Видья Раттан Шарма, если будет одобрена торговля рупиями и рублями, то страна сохранит доступ к российской продукции по более низким ценам.

Нефть и нефтепродукты: снижение экспортного грузопотока

Погрузка нефти и нефтепродуктов в феврале составила 17,7 млн т, что на +4,1 % выше уровня февраля прошлого года. В марте погрузка составила 18,2 млн т, что на -5,2 % к марту прошлого года. Всего с начала года погрузка составила 55,4 млн т, что на +2,2 % выше уровня аналогичного периода прошлого года.

Падение погрузки обусловлено снижением экспортных поставок. В марте существенно сократился грузопоток в Италию (-770 тыс. т) и Нидерланды (-370 тыс. т). При этом выросли поставки в Китай (+150 тыс. т).

По оценке экспертов Международного энергетического агентства (МЭА), из–за ситуации на Украине добыча нефти в России в 2022 г. упадет на -3 млн б/с до 7,1 млн б/с (в феврале агентство оценивало добычу в РФ в 10,1 млн б/с).

При этом в аналитическом отчете от 15 марта ОПЕК подтвердила прогноз добычи нефти в РФ на уровне 11,76 млн б/с в 2022 г., указывая при этом на значительные риски его пересмотра. К концу месяца стало известно, что технический комитет ОПЕК+ больше не будет использовать данные МЭА из-за необъективности организации.

Согласно данным Центрального диспетчерского управления топливно-энергетического комплекса (ЦДУ ТЭК), Россия в марте снизила среднесуточную добычу нефти на -0,3%, до 1,506 млн т. Вице-премьер России Александр Новак заявил, что наблюдаемая на рынке волатильность и снижение добычи нефти связаны с реструктуризацией отрасли — с изменениями логистики и схем финансирования.

Строительные грузы и цемент: строительная отрасль будет поддержана со стороны государства

Погрузка строительных грузов в феврале сократилась до 7,9 млн т (-4,8 % к аналогичному периоду прошлого года), однако в марте погрузка выросла до 10,1 млн т (+3,1 %). Всего с начала года погрузка строительных грузов составила 26,4 млн т, что на +0,5% выше аналогичного периода прошлого года.

В феврале погрузка составила 1,5 млн т, что на +15,4 % выше февраля прошлого года. При этом в марте погрузка составила 2,0 млн т, что соответствует уровню марта. Всего с начала года погрузка цемента составила 4,8 млн т (+6,8 % к аналогичному периоду прошлого года).

Вице-премьер РФ Марат Хуснуллин заявил, что строительная отрасль РФ готова к импортозамещению. В жилищном строительстве в среднем по стране доля (импорта) составляет до 10 %, а доля импорта в дорожном строительстве не превышает 5 %.

Правительство РФ расширило параметры льготных ипотечных программ. По поручению Президента в России продолжат действовать все льготные ипотечные программы, несмотря на внешнее санкционное давление. Постановлением, которое подписал председатель Правительства Михаил Мишустин, скорректированы параметры этих программ. В первую очередь, с 1 апреля максимальный размер кредита в рамках программы "Льготная ипотека" будет увеличен с 3 млн до 12 млн рублей на покупку новостроек в Москве, Санкт-Петербурге, Московской и Ленинградской областях. Для остальных регионов предельный размер кредита вырастет с 3 млн до 6 млн рублей. В частности, сохранилась программа льготной ипотеки и увеличиваются лимиты, сохраняются условия семейной ипотеки - ее можно взять все так же под 6%, сельской ипотеки - 3%, дальневосточной ипотеки - 2%.

По оценке Министра строительства и ЖКХ Ирека Файзуллина, для развития инфраструктуры в регионах России на данный момент в рамках бюджетных кредитов распределены 500 млрд руб., запланированные к выделению в 2021–2023 гг. Эти средства пойдут на реализацию 699 объектов и мероприятий. С применением ИБК будет реализовано в том числе 352 объекта инженерной и 96 объектов социальной инфраструктуры, 128 объектов дорожного строительства и 50 объектов транспортной инфраструктуры. Также будут построены объекты туристской инфраструктуры, индустриальных парков и промышленных технопарков.

Черные металлы: рост погрузки продолжился

Погрузка черных металлов в феврале выросла к уровню прошлого года на +5,6 % и составила 5,7 млн т. В марте погрузка составила 6,2 млн т (+5,1 %). Всего с начала года погрузка составила 18 млн т (+5,8 %).

По оценкам Института проблем естественных монополий (ИПЕМ), внутренний спрос на чёрные металлы в феврале вырос на +18,7 % (+16,9 % за январь-февраль 2022 года). 

Минпромторг РФ заявил, что российские металлурги при ценообразовании должны ограничить наценку 25 % от себестоимости продукции и перезаключить, в случае необходимости, существующие контракты на текущий год со всеми промпредприятиями, что должно поддержать внутренний спрос на черные металлы.

В марте экспортные перевозки сократились в большинство стран-импортеров. Увеличение экспорта произошло только на Тайвань (+40 тыс. т) и в Узбекистан (+30 тыс. т).

Президент ассоциации «Русская сталь» Алексей Мордашов считает, что рынок сбыта металлургической продукции должен быть переориентирован на Азию. Предполагается, что сотрудничать с «Северсталью» и другими российскими корпорациями станут металлургические концерны таких стран, как Индонезия, Малайзия, Вьетнам, Филлипины. Несмотря на ожидания, Китай не заинтересован в сотрудничестве в области сбыта металла из-за достаточного количества собственных металлургических предприятий.

Руда: погрузка на рекордно высоком уровне

Погрузка руды в феврале выросла на +4,5 % и составила 9,2 млн т. В марте погрузка продолжила расти - +1,0 % к марту прошлого года до 10,2 млн т, достигнув рекордного уровня для данного месяца.

В марте экспортные поставки сократились практически во все страны, за исключением Польши и Италии. Рынок руды в будущем во многом будет определяться ситуацией в Китае.

Как сообщает агентство Reuters, фьючерсы на сырье для черной металлургии в Китае выросли 1 апреля. При этом цены на железную руду колеблются около 8-месячного пика, т.к. данные о производственной активности в стране укрепили ожидания дополнительных мер экономического стимулирования для крупнейшего в мире производителя стали. При этом в марте фабричная деятельность Китая упала самыми быстрыми темпами за два года, поскольку в стране произошел всплеск случаев заболевания COVID-19.

Лесные грузы: падение погрузки продолжилось

Погрузка лесных грузов в феврале сократилась к февралю прошлого года 2,8 млн т, что на -15,2 % ниже февраля 2021 г. Погрузка в марте составила 3,2 млн т, что на -15,8 % ниже уровня марта прошлого года. Всего с начала года погрузка лесных грузов на сети РЖД составила 8,9 млн т, что на -15,4 % ниже уровня прошлого года.

Основное падение перевозок пришлось на отправки в Финляндию, с которой в марте на непродолжительный период было прервано железнодорожное сообщение. При этом активно растет грузопоток в Беларусь.

Отмечается, что предприятия лесопромышленного комплекса Карелии существенно увеличили объемы производства в марте 2022 года по сравнению с аналогичным периодом 2021 года, несмотря на внешнее санкционное давление. В частности, объем производства пиломатериалов увеличен на +47 % Сортавальским лесозаводом, на +17 % Соломенским лесозаводом. На +14 % возрос выпуск мешков и сумок бумажных на предприятии «Сегежская упаковка». Положительная динамика производства отмечается на Сегежском ЦБК по мешочной бумаге и предприятием «РК-Гранд» по товарной целлюлозе.

Зерно и продукты перемола: погрузка снизилась на фоне экспортных ограничений

Погрузка зерна в феврале снизилась к уровню февраля прошлого года на -28,0 % и составила 1,8 млн т. В марте погрузка зерна составила 1,9 млн т, что на -17,4 % ниже аналогичного уровня прошлого года. Всего с начала года погрузка зерна составила 5,6 млн т, что на -25,1 % ниже аналогичного периода прошлого года.

В марте поставки снизились по большинству экспортных направлений за исключением Казахстана, Азербайджана и Беларуси.

В середине марта Россия ввела запрет на экспорт зерновых, согласно которому продажи зерна в страны ЕАЭС запрещены до 30 июня. Исключение предусмотрено для поставок по лицензиям на экспорт, выданным Минпромторгом РФ.

Химические и минеральные удобрения: снижение погрузки на фоне экспортных ограничений

Погрузка удобрений в феврале выросла к уровню февраля прошлого года на +2,0 % и составила 5,2 млн т. В марте погрузка снизилась на -7,0 % и составила 5,3 млн т.

В марте экспортные перевозки сократились на -40 %. Отгрузка осталась выше уровня прошлого года только в Бразилию (+15 %).

Россия планирует сохранить квоты на экспорт удобрений во время следующего сева озимых, который должен состояться этой осенью, и во время следующего ярового сева весной 2023 г. В ноябре Москва приняла решение ограничить экспорт азотных удобрений и комплексных азотсодержащих удобрений квотами на период с 1 декабря 2021 года по 31 мая 2022 года, чтобы сдержать дальнейшее повышение цен на продовольствие на фоне роста цен на газ.

СТАВКИ АРЕНДЫ ПРОДОЛЖИЛИ РАСТИ

Источник данных о реализации подвижного состава и ставкам аренды — журнал «Рынок подвижного состава».

Средневзвешенная ставка аренды в марте выросла до 1 611 рвс для долгосрочных контрактов, спотовая ставка – 2 677 рвс, в отдельных случаях – до 4 000 рвс (парк до 100 ед.).

Активный парк стабилен на уровне 547 тыс. ед. Среднемесячный уровень неисправного парка продолжил снижаться – в среднем 29,6 тыс. ед. в феврале против 30,6 тыс. ед. месяцем ранее. Уровень профицита парка полувагонов вырос 19,3 тыс. ед. и составил 3,2 % от списочного парка полувагонов на сети РЖД. Драйвером роста профицита выступил новый подвижной состав, поставленный на сеть, но пока не задействованный в перевозках.

В феврале 2022 г. эффективность упала до минимального уровня за 2015-2021 гг. Падение к уровню прошлого года составляет -10,3 %.

В феврале реализация подвижного состава предприятиями РФ составила 5,6 тыс ед., что выше уровня аналогичного периода прошлого года на +18,6 % и выше уровня предыдущего месяца на +33,5 %.

Обзор подготовлен 
Аналитическим департаментом ПАО «ТрансФин-М».
Для получения дополнительной информации
Вы можете обратиться к заместителю начальника Аналитического департамента
Коробейниковой Лейсане Растэмовне
lkorobeinikova@transfin-m.ru

Ежемесячный обзор железнодорожного рынка. Февраль - Март 2022
Другие статьи
Заказать обратный звонок